光伏EVA或硅材料的短缺最近几天，郭进证券最新研报指出，伴随着22Q4硅材料新增产能释放推动组件需求增长，预计光伏乙烯—醋酸乙烯共聚物将持续供不应求明年可能成为...

光伏EVA或硅材料的短缺最近几天，郭进证券最新研报指出，伴随着22Q4硅材料新增产能释放推动组件需求增长，预计光伏乙烯—醋酸乙烯共聚物将持续供不应求明年可能成为光伏产业链最稀缺的环节之一，高景气预计持续2—3年

资料显示，EVA是由乙烯和醋酸乙烯酯共聚而成，而乙烯—醋酸乙烯酯共聚物一般是指VA含量在5%—40%的共聚物，根据VA含量的不同进一步应用于不同的领域《民族证券》8月8日的研报显示，目前国内乙烯—醋酸乙烯酯共聚物的主要需求是发泡材料，光伏材料和电缆料最近几年来，我国光伏产业发展迅速，光伏用乙烯—醋酸乙烯共聚物的需求快速增长2021年光伏材料国内消费占比37%，是下游需求最大的领域

目前光伏EVA颗粒国内市场价格约为28500元/吨民族证券研报也预计，短期下游需求进入旺季，光伏EVA价格有望年内创新高

值得注意的是，受光伏级EVA上升景气度的预期提振，几只相关股票的股价均大幅上涨自4月低点以来，东方洪升累计最大涨幅翻倍，联鸿新科股价累计最大涨幅为256%

信达证券陈淑娴在6月13日的一份研究报告中指出，根据欧洲光伏行业协会和中国光伏行业协会的预测，未来四年全球和中国光伏新增装机将保持较高增速2022年，全球光伏年均装机容量预计为181GW—271GW受此带动，2022—2025年全球对光伏EVA粒子的需求约为115，128，145和161万吨，保持较高增速

陈淑娴认为，由于光伏用EVA对器件的生产工艺要求较高，对于后建产能的企业来说，越快生产光伏用EVA的企业就能越快分好光伏材料的蛋糕与此同时，安信证券研报表示，膜企单一利润受益于EVA颗粒涨价，膜企有望量价齐升，利润增长

根据郭进证券的研究报告，中国有六大光伏级EVA制造商，包括扬子石化和联鸿新科此外，东方洪升和荣盛石化等公司也在进入市场

从上市公司来看，联鸿新科是国内光伏乙烯—醋酸乙烯共聚物龙头，目前EVA产能15万吨第二季度技术改造后，光伏材料占比提升至80%以上同时，华鑫证券7月26日的研报提到，公司9万吨/年醋酸乙烯联合装置等项目计划于2023年上半年投产届时，主要原料之一的VA将完全自给自足，盈利能力将进一步提升

另一家领先公司东方洪升于去年年底被注入锡尔邦最近几天其在互动平台上表示，公司目前是国内最大的光伏EVA生产商信达证券表示，在计划建设的75万吨/年EVA产能投产后，公司将实现100万吨EVA产能预计今年收入增长115.5%

荣盛石化最近几天在互动平台回复称，公司生产的光伏EVA产品已直供国内主流厂商EVA扩产计划完成后，有望成为EVA产能最大的企业

但需要注意的是，即使业内普遍看好光伏级EVA的后期发展，但市场上有一种悲观的观点认为，虽然硅材料的新增产能将在第四季度释放，但前期硅材料价格何时回落还是未知数如果组件成本压力继续加大，采购放缓，EVA作为光伏产业链上重要的上游原材料，必然会受到影响

此外，郭进证券的研究报告表明，POE树脂也是生产光伏薄膜的原料因此，如果POE树脂的供应量迅速增加，或者新的电池技术改变了封装材料对组件的要求，都可能影响光伏用乙烯—醋酸乙烯共聚物的需求